Quy mô phiên IPO đã được tăng từ 10% lên đến 20%, tương đương 210 triệu cổ phiếu. Thời gian thực hiện IPO trong quý IV.
Giá khởi điểm phiên IPO 14.300 đồng/cổ phần?
Công ty cổ phần chứng khoán TP Hồ Chí Minh (HSC) vừa có báo cáo cập nhật liên quan tới Tổng công ty dầu Việt Nam (PV Oil).
HSC dẫn lời đại diện PV Oil cho biết tăng quy mô chào bán trong phiên đấu giá IPO lên đến 20% tổng số cổ phần lưu hành, tương đương 210 triệu cổ phiếu. Trong khi đó kế hoạch ban đầu chỉ là 10% cổ phần, tương đương 105 triệu cổ phiếu. Thời gian thực hiện IPO trong quý IV.
HSC định giá sơ bộ PV Oil là 12.000 tỷ đồng, tương đương 520 triệu USD. Có thông tin giá khởi điểm phiên IPO là 14.300 đồng/cổ phần, HSC nói đây là con số chưa được xác nhận và chỉ xem như một dự báo.
Ngoài việc chào bán 20% cổ phần thông qua đấu giá IPO, PV Oil cũng dự kiến sẽ bán 44,7% cổ phần cho một số đối tác chiến lược. Sau đó chính phủ sẽ giữ lại 35,1% cổ phần. PV Oil đang trong quá trình đàm phán với các đối tác chiến lược tiềm năng, được kỳ vọng là các doanh nghiệp kinh doanh xăng dầu hoặc hàng hóa cơ bản trong khu vực. Và hi vọng danh sách các NĐT chiến lược hoặc NĐT lớn sẽ được hoàn tất trước tháng 11 tới.
HSC dự báo cổ phiếu sẽ được niêm yết vào Qúy I/2018.
Công ty hiện tìm kiếm các đối tác chiến lược với kinh nghiệm về bán lẻ các sản phẩm xăng dầu để cải thiện chất lượng quản lý hoạt động bán lẻ của PV Oil. Khoảng 10 công ty xăng dầu nước ngoài tỏ ra quan tâm đến việc trở thành đối tác chiến lược của PV Oil.
Ước lãi 6 tháng đầu năm đạt 231 tỷ đồng
PV Oil độc quyền về xuất khẩu dầu thô từ Việt Nam. Công ty cũng là doanh nghiệp lớn thứ hai về kinh doanh các sản phẩm xăng dầu sau PLX với khoảng 22% thị phần (thị phần hiện tại của PLX là 50%). PV Oil điều hành hệ thống các cơ sở dự trữ xăng dầu trên toàn quốc, điều hành khoảng 500 trạm xăng dầu và cung cấp cho 3 trạm khác, chủ yếu là ở khu vực miền Bắc.
Công ty có kế hoạch đến năm 2020 sẽ mở rộng hệ thống bán lẻ xăng dầu lên 1.500 trạm xăng và tăng thị phần thông qua cả tăng trưởng nội tại và có thể là thông qua M&A.
HSC ước tính doanh thu 6 tháng đầu năm tăng 74% so với cùng kỳ, đạt 28,3 nghìn tỷ đồng; hoàn thành 82% kế hoạch cả năm; LNTT tăng 8%, đạt 231 tỷ đồng, hoàn thành 71% kế hoạch cả năm.
Trong năm 2017, HSC dự báo doanh thu của PV Oil đạt 48 nghìn tỷ đồng (tăng trưởng 22%) và LNTT đạt 650 tỷ đồng (tăng trưởng 3,6%).
HSC đánh giá PV Oil có vẻ còn nhiều dư địa tăng trưởng và cải thiện tỷ suất lợi nhuận nhờ số lượng xe ô tô tăng nhanh trong khi số lượng các phương tiện khác cũng tăng, nhu cầu đối với xăng và sản phẩm xăng dầu sẽ tăng với tốc độ gộp bình quân năm là 3,5 - 4%.
PV Oil có thể nâng được thị phần bán lẻ xăng dầu từ 22% hiện nay lên khoảng 30 - 35% trong 3-5 năm tới nhờ mở rộng nhanh chóng số lượng trạm xăng. Tỷ suất lợi nhuận gộp cải thiện lên mức khoảng 6 - 6,5% nhờ nâng cao hiệu suất và có được lợi thế kinh tế theo quy mô.
Nguồn tin: Ndh.vn
