Đây rồi: Tháng 7 mà các nhà đầu cơ giá lên đang chờ đợi. Tháng 7 mà bộ trưởng dầu mỏ Saudi có kế hoạch tạo ra sự khác biệt, thông qua việc cắt giảm sản lượng thêm một triệu thùng mỗi ngày. Tháng 7 mà một số nhà dự báo lạc quan nhất về dầu thô cho rằng nó có thể thiết lập mức cao nhất từ 90 đô la trở lên cho một thùng dầu Brent.

Mở đầu cho thông điệp lạc quan của Saudi và các nhà sản xuất dầu mỏ khác sẽ là hội thảo ngày 5-6 tháng 7 của các CEO ngành dầu mỏ với các bộ trưởng năng lượng từ OPEC - Tổ chức Các nước Xuất khẩu Dầu mỏ. OPEC và các đồng minh, được gọi là OPEC+, bao gồm Saudi và Nga. Liên minh 23 quốc gia bơm hơn 40% nguồn cung dầu của thế giới.

Quyết tâm kiểm soát quá trình tường thuật của cuộc họp này, OPEC một lần nữa cấm Bloomberg, Reuters và Wall Street Journal đưa tin về sự kiện này, tương tự như những gì tổ chức này đã làm tại cuộc họp cấp bộ trưởng của OPEC+ vào tháng 6 vừa qua.

Ed Moya, nhà phân tích tại nền tảng giao dịch trực tuyến OANDA, cho biết: “Trọng tâm sẽ là hội thảo của OPEC, có khả năng sẽ cập nhật những suy nghĩ của Saudi. “Saudi Aramco cũng sẽ định giá cho tháng 8, điều này sẽ cho chúng ta biết tình hình nhu cầu đã trở nên tồi tệ như thế nào hoặc liệu họ có tiến gần hơn đến việc cạnh tranh với giá của Nga hay không.”

Luận điểm tăng giá dầu trong nửa cuối năm được củng cố bởi kỳ vọng rằng nhà sản xuất lớn Saudi Arabia sẽ cắt giảm sản lượng một cách đáng kể để đưa dầu Brent lên trên 80 USD/thùng và dầu WTI của Hoa Kỳ lên ít nhất 75 USD.

WTI giao dịch tại New York, kết thúc quý hai giảm gần 7% và giao dịch nửa năm thấp hơn 14% ở mức 70,64 USD/thùng. Dầu Brent được giao dịch tại London đã kết thúc quý với mức giảm khoảng 6% và nửa đầu năm giảm gần 13% xuống còn 74,90 USD.

Saudi, dẫn đầu OPEC +, đã công bố ba lần cắt giảm sản lượng kể từ tháng 10, về mặt lý thuyết sẽ loại bỏ 2,5 triệu thùng mỗi ngày khỏi sản xuất của họ, đưa sản lượng của họ xuống chỉ còn khoảng 9 triệu thùng mỗi ngày vào tháng 7.

Nhưng giá dầu thô chỉ tăng trong thời gian ngắn sau mỗi thông báo đó do việc Fed và các ngân hàng trung ương khác tăng lãi suất đã trở thành một yếu tố lớn hơn đối với thị trường dầu mỏ vốn lo ngại suy thoái kinh tế toàn cầu có thể ảnh hưởng đến nhu cầu năng lượng.

“Nửa đầu của câu chuyện dầu mỏ cho thấy những người đầu cơ giá lên thất vọng về dầu mỏ với những lo ngại về việc tăng lãi suất, các quan chức Cục Dự trữ Liên bang hứa hẹn nền kinh tế sẽ chậm lại, ngân hàng phá sản, nhu cầu dầu mỏ của Trung Quốc yếu đi và việc không thể kiềm chế dầu bị trừng phạt từ Nga và Iran,” Phil Flynn, nhà phân tích năng lượng tại Price Futures Group ở Chicago, cho biết.

Trung Quốc sẽ bắt đầu xuất khẩu khoảng 10 triệu thùng dầu nhập khẩu từ Iran và Venezuela và đang chờ tại các cảng trong nhiều tuần trong bối cảnh giám sát hàng hóa gia tăng, Reuters đưa tin hôm thứ Tư, trích dẫn các nguồn tin thương mại có kiến thức về vấn đề này.

Tuy nhiên, Flynn, một nhà đầu cơ giá lên mạnh mẽ của dầu mỏ, cho rằng nửa cuối năm có thể là một câu chuyện “hoàn toàn khác” đối với dầu thô và tích cực đối với những người mua vị thế dài trên thị trường vì thặng dư nguồn cung hiện tại “có thể chuyển thành thâm hụt sâu.”

Một cuộc thảo luận nhóm vào thứ Tư do Ngân hàng Trung ương châu Âu tổ chức và bao gồm cả những người đứng đầu Cục Dự trữ Liên bang, Ngân hàng Trung ương Anh và Ngân hàng Trung ương Nhật Bản, cho thấy gần như tất cả đều ủng hộ lãi suất cao hơn để kiềm chế lạm phát cao hơn dự kiến.

Chủ tịch Fed Powell đã tiếp nối điều đó vào thứ Năm bằng cách phát biểu tại một sự kiện ngân hàng ở Madrid rằng ngân hàng trung ương Hoa Kỳ đang cố gắng tìm ra mức lãi suất sẽ hạn chế hoạt động kinh tế và lạm phát mà không gây ra sự suy yếu không cần thiết.

Cũng đang chờ đợi tháng 7 là Fed, cơ quan đang theo dõi chặt chẽ mọi thứ liên quan đến nền kinh tế - từ thị trường lao động đến lạm phát do năng lượng, trong số những vấn đề khác - để quyết định lãi suất tại cuộc họp ngày 26 tháng 7.

Đặt ra con đường cho Fed là hai điểm dữ liệu khác nhau của Hoa Kỳ: GDP quý đầu tiên và Chỉ số chi tiêu tiêu dùng cá nhân, có thể kéo ngân hàng trung ương về việc có nên tăng lãi suất trong 3 tuần rưỡi tới hay tiếp tục tạm dừng thắt chặt tiền tệ mà Fed đã quyết định vào ngày 14 tháng 6.

GDP của Hoa Kỳ đã tăng trưởng 2% hàng năm trong quý đầu tiên của năm nay, Bộ Thương mại cho biết hôm thứ Năm  có khả năng làm tăng thêm sự nhẹ nhõm của Fed rằng các đợt tăng lãi suất của họ trong năm qua không ảnh hưởng quá nhiều đến tăng trưởng.

Các nhà kinh tế được thăm dò bởi các phương tiện truyền thông Hoa Kỳ đã dự báo mức tăng trưởng trung bình hàng năm chỉ là 1,4% trong khoảng thời gian từ tháng 1 đến tháng 3. Ước tính tăng trưởng trước đó của Bộ Thương mại trong quý này chỉ là 1,3%.

Fed đang tìm kiếm “hạ cánh mềm” cho nền kinh tế, có nghĩa là tăng trưởng GDP chậm hơn nhưng không âm. Kết quả hàng quý mới nhất chỉ ra rằng ngân hàng trung ương có thể đạt được mong muốn của mình.

Bù đắp cho tâm trạng diều hâu của Fed là báo cáo Chỉ số PCE mới nhất được công bố vào thứ Sáu. PCE, một chỉ số được Fed theo sát, đã tăng 3,8% trong năm tính đến tháng 5 - lần đầu tiên dưới mức 4% quan trọng trong hơn hai năm.

Khả năng chịu đựng của Fed đối với lạm phát chỉ là 2% mỗi năm. Ngân hàng trung ương đã tăng lãi suất thêm 5% kể từ khi kết thúc đợt bùng phát  coronavirus  vào tháng 3 năm 2022, đưa lãi suất lên mức cao nhất là 5,25% trong nỗ lực đưa lạm phát trở lại mức mục tiêu.

“[The] bức tranh toàn cảnh [là] lạm phát đang chậm lại, nhưng nó vẫn còn quá cao đối với Fed,” MarketWatch cho biết trong một bài bình luận được công bố ngay sau khi báo cáo PCE được Bộ Thương mại đưa ra. “Các quan chức cấp cao của Fed lo lắng rằng việc tăng chi phí lao động và tăng giá trong các lĩnh vực chính của nền kinh tế như nhà ở có thể giữ lạm phát ở mức cao trong vài năm nữa.”

Do đó, kỳ vọng là Fed sẽ tăng lãi suất cho vay thêm một phần tư điểm phần trăm vào ngày 26 tháng 7, đưa lãi suất lên mức cao nhất là 5,25%.

Dự báo

Nếu WTI đạt được đà tăng mạnh trong tuần tới, thì nó cần phải hướng tới SMA 100 ngày, là 73,90 , trùng với Middle Bollinger Band có cùng giá trị.

Tính bền vững trên khu vực này cuối cùng sẽ mở rộng xu hướng đi lên hướng tới chặng tiếp theo cao hơn, tại SMA 200 ngày, là 77,50 và EMA 50 tuần, là 78,80 đô la.

Ngược lại, một cuộc tấn công mới vào SMA 200 tuần ở mức 67,50 có thể kéo dài xu hướng giảm của WTI xuống 63,70, đẩy nhanh sự điều chỉnh của nó vào lãnh thổ hỗ trợ chính được giữ bởi SMA 100 tháng là 59,65.

© 2022 Bản quyền thuộc Xangdau.net. All Rights Reserved